TASWAN, TASWAN (2014) STUDI RESPON PASAR TERHADAP PEMBELIAN KEMBALI SAHAM BUYBACK PADA PERUSAHAAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA TAHUN 2009 2013. S2 thesis, Universitas Mercu Buana Jakarta-Menteng.
![[img]](https://repository.mercubuana.ac.id/style/images/fileicons/text.png) |
Text (Cover)
01. COVER.pdf Download (686kB) |
|
Text (Abstrak)
02. Abstrak.pdf Download (106kB) |
|
Text (Bab 1)
03. BAB I.pdf Restricted to Registered users only Download (239kB) |
|
Text (Bab 2)
04. BAB II.pdf Restricted to Registered users only Download (379kB) |
|
Text (Bab 3)
05. BAB III.pdf Restricted to Registered users only Download (685kB) |
|
Text (Bab 4)
06. BAB IV.pdf Restricted to Registered users only Download (397kB) |
|
Text (Bab 5)
07. BAB V.pdf Restricted to Registered users only Download (1MB) |
|
Text (Bab 6)
08. BAB VI.pdf Restricted to Registered users only Download (110kB) |
|
Text (Daftar Pustaka)
09. DAFTAR PUSTAKA.pdf Restricted to Registered users only Download (409kB) |
Abstract
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui respon pasar dengan mengevaluasi pergerakan harga dan volume perdagangan saham sebelum dan setelah pengumuman pembelian kembali saham (buy back) di Bursa Efek Indonesia, serta menganalisis tingkat rata-rata abnormal return dan rata-rata trading volume activity sebelum dan setelah pengumuman pembelian kembali saham (buy back) di Bursa Efek Indonesia. Data yang digunakan dalam penelitian adalah harga saham harian dan IHSG perusahaan yang melakukan buy back tahun 2009-2013. Metode pengambilan sampel dilakukan dengan metode purposive sampling sehingga diperoleh 35 perusahaan yang menjadi sampel dari 39 perusahaan yang melakukan kegiatan buy back tahun 2009-2013. Teknik analisis yang digunakan berdasarkan metode Event Study dengan uji statistik T- test dan Paired Sample Test/Wilcoxon-Signed Rank Test. Penghitungan expected return menggunakan market model dengan regresi sederhana dengan periode pengamatan (event window) adalah 10 hari yaitu t=-5 (5 hari sebelum buy back), t (hari pada saat buy back) dan t=5 (5 hari setelah buy back). Hasil penelitian menunjukkan bahwa pasar merespon informasi buy back yang dapat dibuktikan dengan adanya rata-rata abnormal return Nilai Z-Stat sebesar 0,944% berdasarkan alpha 5%, dan rata-rata trading volume activity Nilai Z-Stat sebesar -1,753 berdasarkan negative ranks pada alpha 5%, sehingga dapat disimpulkan terdapat perbedaan yang signifikan rata-rata abnormal return dan rata-rata trading volume activity sebelum dan sesudah pengumuman buy back. Kata kunci : buy back, event study, abnormal return, trading volume activity
| Item Type: | Thesis (S2) |
|---|---|
| Call Number CD: | CDT-551-133 |
| Call Number: | TM/51/14/089 |
| NIM/NIDN Creators: | 55112110079 |
| Uncontrolled Keywords: | buy back, event study, abnormal return, trading volume activity, mku, manajemen keuangan |
| Subjects: | 600 Technology/Teknologi > 650 Management, Public Relations, Business and Auxiliary Service/Manajemen, Hubungan Masyarakat, Bisnis dan Ilmu yang Berkaitan > 658 General Management/Manajemen Umum |
| Divisions: | Pascasarjana > Magister Manajemen |
| Depositing User: | Admin Perpus UMB |
| Date Deposited: | 13 Dec 2014 11:52 |
| Last Modified: | 04 Jul 2022 04:07 |
| URI: | http://repository.mercubuana.ac.id/id/eprint/14002 |
Actions (login required)
 |
View Item |
