Analisis pengaruh stock split thd return saham dan volume perdagangan pd perusahaan yg go public di BEI

Israwati, Dina (2009) Analisis pengaruh stock split thd return saham dan volume perdagangan pd perusahaan yg go public di BEI. S1 thesis, Universitas Mercu Buana.

Text (Full Text) Full Text.pdf Restricted to Registered users only Download (0B)

Abstract

Abstrak Penelitian bertujuan untuk mengetahui pengaruh stock split terhadap return saham san volume perdagangan yang terjadi di BEI. Variabel pengamatan yang digunakan dalam penelitian ini adalah: return saham saham dan volume perdagangan. Penelitian dilakukan terhadap perisitiwa stock split yang terjadi selama tahun 20013-2007. Jumlah sampel yang digunakan dan telah terbebas dari event-event lain (pembagian dividen, right issue dan lain-lain) sebanyak 46 perusahaan. Periode jendela (event window) yang digunakan dalam penelitian ini adalah 15 hari yang terdiri atas 7 hari sebelum, pada saat, dan 7 hari setelah stock split. Pengujian hipotesis menggunakkan Uji Wilcoxin. Hasil penelitian ini menunjukkan: 1. Terdapat perbedaan return saham sebelum dan sesudah stock split. Berarti stock split berpengaruh terhadap return saham. Berdasarkan hasil SPSS yaitu melihat asymp sig ( 2 tailed), probabilitas menunjukkan angka 0,048 < 0,05, artinya Ho di tolak. 2. Tidak terdapat perbedaan volume perdagangan sebelum dan sesudah stock split. Berdasarkan hasil SPSS yaitu melihat asymp sig ( 2 tailed), probabilitas menunjukkan angka 0,915 > 0,05, artinya Ho di terima. Kata kunci : Stock Split, Return Saham, Volume Perdagangan

Actions (login required)

View Item